Стапката на рефинансирање е ... Пресметување на стапката на рефинансирање

Денес ќе се обидеме да дознаеме што всушност влијае врз флуктуацијата на стапките на кредитни банки, зошто плаќаме дополнителни провизии при отплата на камата на кредити, кои дополнителни одбивања треба да се земат предвид при осигурување на сопствените животи.

Централната банка како клучен елемент на рефинансирање

Стапката на рефинансирање е првенствено алатка преку која комерцијалните финансиски институции се обезбедуваат со средства на Централната банка. Каква е улогата на ова владино тело?

Сите знаат дека Централната банка е одговорна за целата монетарна политика, а целта на оваа активност е да обезбеди благосостојба на населението во земјата (на соодветно ниво). Ова е дел од долгорочната стратешка владина политика за одржување на пристоен БДП лет.

Централната банка има свои лостови на влијание, кои се нарекуваат механизми на влијание. Тие се одобрени со закон и се:

• Ограничување на оперативните стапки на комерцијалните банки;
• Резервна рационализација;
• Оперативна интервенција на отворен пазар;
• Издавање активност;
• Валутна регулатива;
• Рефинансирање стапки на комерцијални организации ангажирани во кредитирање.

Концепт и пресметка на стапката на рефинансирање

Откако почнавме да зборуваме за инструментите за влијание на Централната банка, ќе се задржиме на последниот и, на свој начин, најважен од нив. Стапката на рефинансирање е индикатор кој се формира во однос на економските и инфлаторните процеси во државата. Како по правило, тоа не бара дополнителни пресметки, бидејќи има јасно утврден коефициент во одреден период, но повеќе за ова подоцна.

Сега треба да разбереме дека директно влијае на нивото на достапност на заеми за општата популација. Стапката на рефинансирање е износот што го регулира бројот на кредити во земјата. Со други зборови, колку е помал, толку е поверојатно дека домаќинствата ќе можат да платат казна и акумулирања на позајмените средства.

На претприемничка активност, нивото на стапката влијае приближно на ист начин. Колку е помал, толку повеќе преговарачки позајмени средства може да се привлечат кон сопствениот бизнис. Бидејќи процентот е прилично низок.

Рефинансирање и државата

Значи, сфативме дека нивото на овој коефициент директно влијае на благосостојбата и на домаќинствата и на деловните субјекти. Која е неговата улога за државата? Владата, пак, го одредува нивото на даноци, парични казни и казни по стапка на рефинансирање. Со други зборови, целата фискална политика на државата зависи од неа .

Па, бидејќи овој коефициент е општ регулатор на паричните текови, постои одреден однос: откако стапката на инфлација во земјата ќе почне да се избира на максимално ниво, стапката, соодветно, се зголемува, со што се намалува износот на позајмените средства на располагање на населението.

Што се однесува до самата фискална политика, регулаторниот процес е многу посложена.

Рефинансирање и вашиот кредит

Прво размислете за најважниот данок за сите претставници на домаќинствата - персонален данок на доход. Кога обичниот човек зема заем од комерцијална банка, и време е да плаќа камата, тој не мисли многу за тоа кои скриени такси се дополнително вратени. Размислете за примерот. Да претпоставиме дека каматната стапка на рефинансирање за време на издавањето на позајмените средства ја утврдува државата по стапка од 15%, додека банката дава средства на 11%. Соодносот на оптимален доверител, според постојното законодавство (член 212 од Даночниот законик), ќе биде 75% од државата што е основана, односно 11,25%.

Излезе дека заемопримачот заштедува 0,25% од заемот, земајќи заем од оваа банка. Со овој износ и ќе се одземе од него персоналниот данок на доход како дополнителна корист. Тоа е, како по правило, вклучени во трошоците за сервисирање на заем, и често никој не посветува посебно внимание, бидејќи тие се акумулираат малку.

Рефинансирање и бизнис

Претприемачите во спроведувањето на нормалните оперативни активности, стапката на Централната банка (рефинансирање) може да се однесува само ако се пресметуваат за купени стоки или услуги од хартии од вредност (на пример, записи или обврзници) кои претходно биле купени од трета страна. Дадената состојба се однесува само на оние случаи кога стоката се оданочува со база на ДДВ, а трансакцијата се врши на територијата на Руската Федерација.

Тогаш номиналната вредност на оданочувањето ќе се зголеми за износот на приход од хартии од вредност. Во овој случај, се зема предвид само делот од приходите, кој ќе ја надмине дозволената вредност за почетната пресметка, во согласност со ефективниот сооднос на рефинансирање.

Во овој случај, стапката на рефинансирање е износот што вашиот бизнис може да го претрпи. Затоа, ако овој индикатор при купување на сметка е поголем отколку во времето на трансакцијата, претприемачот ќе го изгуби. Ако, напротив, стапката порасна - таа ќе остане во профит од операцијата.

Рефинансирање и осигурување

Меѓу другото, стапката на рефинансирање на ЦБР врши одреден степен на влијание врз приходите на граѓаните во случај тие да го осигураат својот живот. Како функционира?

Како пример, земете популарен тип на осигурување на едно време - надомест на одредена сума пари по достигнувањето одредена возраст. Да претпоставиме дека осигуреникот редовно придонесувал од сопствениот џеб неколку години, а сега се појавила негуваната година на плаќање.

Тука е важно да се разбере степенот до кој државата ја достави стапката на рефинансирање за време на склучувањето на договорот за осигурување. Ако на денот на исплата износот на надоместокот не го надминува вкупниот индекс на премии зголемен за посакуваниот сооднос, тогаш нема причина да се плашиш ништо. Ако напротив, тогаш од разликата ќе треба да платите персонален данок на доход за добиената дополнителна корист.

Како стапките на рефинансирање се менуваат по година?

Во текот на изминатата деценија, овој коефициент варира помеѓу 7-9%, што укажува на стабилност на монетарниот и кредитниот пазар во земјата . Сепак, би сакал да ги разгледам ситуациите кога стапката директно влијае на однесувањето на комерцијалните банки.

На пример, односот на рефинансирање е зголемен. Во овој случај, кредитните унии и другите институции ангажирани во обезбедувањето кредити треба на некој начин да го компензираат очекуваното намалување на побарувачката за нивните услуги. Тоа е едноставно - интересот за обезбедување средства ќе се зголеми.

Но, тоа не е сè. Таквите коефициенти се менуваат со причина. Најверојатно, ако тоа се случи, тогаш државата воведува нова фискална политика за регулирање на инфлаторните процеси. И тоа значи дека понатамошни реформи ќе следат во форма на законски регулаторни акти, па затоа банките ќе мора да го прилагодат својот бизнис на најновите трендови.

Рефинансирање и капитализам

Размислете за ситуацијата на пример на земја со развиена пазарна економија - САД. Стапката на рефинансирање за денес игра важна улога во фискалната регулација на паричните текови и формирањето на федералната резерва. Во Америка, овој индикатор го одредува процентот што комерцијалната банка мора да ја плати во случај на привремена употреба на јавните средства. Затоа, ако овој коефициент е прилично низок, тогаш комерцијалниот систем не е загрозен и лесно може да врши оперативни активности. Сепак, откако стапката ќе почне да се зголемува, активноста на кредитните институции, исто така, е загрозена, бидејќи веројатноста дека тие ќе можат да ги платат своите обврски значително паѓаат, што потоа се заканува да не ги исполни стандардите.

Стапка на рефинансирање во Руската Федерација

Едно време, овој показател одигра значајна улога во регулирањето на паричните текови во отворените простори на земјата. Значи, во борбата против трендовите на инфлација во периодот 1992-1996 година, овој сооднос достигна 99%.

Кога таквите текови, својствени за нездравата економија, беа релативно успешно решени, тогаш индикаторот почна да опаѓа секогаш. Сега, комерцијалните финансиски институции можат лесно и со многу соодветна стапка да обезбедат долгорочни и прилично краткорочни заеми (а понекогаш дури и да даваат заеми за една ноќ или слободни денови), без да се жртвуваат или нивниот углед или интересите на нивните клиенти.

Покрај тоа, треба да се забележи дека стапката на рефинансирање за денес во Руската Федерација е само информативна, која е законски и има гаранции до јануари 2016 година.